Définition de l'acceptation bancaire
L'acceptation bancaire est un instrument financier qui est garanti par la banque (au lieu du titulaire du compte) pour les paiements à une date ultérieure. Cela signifie simplement que la banque a accepté la responsabilité de payer le tiers en cas de défaillance du titulaire du compte. Il est couramment utilisé dans le commerce transfrontalier pour assurer les exportateurs contre le risque de défaut de contrepartie.
Comment fonctionne l'acceptation bancaire?
Un importateur conclut une transaction avec l'exportateur d'un autre pays. L'exportateur est prêt à fournir la totalité de la quantité jusqu'au port du pays importateur. Cependant, l'exportateur a besoin d'une assurance de paiement. D'un autre côté, l'importateur doute que l'exportateur fournisse les marchandises en quantité correcte et de qualité appropriée après le paiement intégral à l'exportateur.
Les deux parties ont donc des risques liés aux transactions. C'est là que l'acceptation bancaire entre en jeu.
Le banquier de l'importateur fournit une assurance par l'acceptation du banquier à l'exportateur. L'exportateur est raisonnablement assuré du paiement car la banque le garantit. Cela facilite les échanges entre les parties. En cas de doute concernant la qualité et / ou la quantité des marchandises, l'exportateur et l'importateur peuvent décider en conséquence.
Cela fournit également un soutien financier aux importateurs. Si tout se passe bien, le banquier efface le paiement à la date d'échéance indiquée sur l'acceptation bancaire. Pour un tel service, le banquier financier facturera une commission au titulaire du compte.
Exemple
Supposons qu'une société américaine veuille acheter 1 000 unités de mobiles à un prix cumulé de 1 million de dollars à une société allemande. Les banquiers américains délivrent une acceptation bancaire à l'entreprise allemande pour une période de crédit de 40 jours. Une fois que l'exportateur expédie les mobiles, il fournit les preuves (c'est-à-dire les documents) à la banque américaine et reçoit l'acceptation bancaire.
Désormais, la firme allemande a la possibilité de conserver la facture jusqu'à l'échéance ou de l'escompter aujourd'hui via la banque allemande. Grâce à l'actualisation, il reçoit aujourd'hui le montant lui-même avec une réduction de 6,235%, c'est-à-dire qu'il reçoit 937 650 $. C'est ce qu'on appelle la réduction de la facture.
Désormais, le banquier allemand a d'autres options soit pour conserver jusqu'à l'échéance pour recevoir 1 million de dollars, soit pour l'actualiser davantage à une autre partie. Cela continue jusqu'à ce que l'acceptation du banquier soit conservée jusqu'à l'échéance. Le détenteur ultime reçoit la valeur nominale.
Caractéristique
- L'acceptation bancaire est émise contre la solvabilité de la partie. Le banquier reçoit une commission pour faciliter ce commerce, et donc le profit de la banque est impliqué dans l'exécution réussie du contrat.
- L'acceptation bancaire n'est disponible que pour les clients ayant de bons antécédents de crédit. Ces clients sont généralement des personnes morales ayant de bons antécédents de crédit. Cette solvabilité est également liée à l'investissement en obligations.
- Une autre caractéristique est sa qualité marchande. Il s'agit d'un instrument de dette à court terme qui peut être négocié sur le marché, c'est-à-dire qu'un tel instrument peut être vendu sur le marché. Dans un tel cas, la responsabilité de payer la dette est transférée à un tiers. Un tel transfert n'est possible qu'en raison de la pratique éthique et des règles rigoureuses d'évaluation du crédit suivies par l'entité.
- L'acceptation des banquiers est connue pour sa conversion facile d'un instrument à de l'argent réel. On dit qu'il a une liquidité plus élevée puisque le montant est passé du compte du titulaire de la banque au compte de débit au moment de la création de l'instrument. Ainsi, il y a confirmation de liquidité avec un risque moindre.
Obtention de l'acceptation bancaire
- Une entité commerciale qui souhaite conclure une transaction de grande valeur s'adressera à son banquier auprès duquel elle a un compte. Il doit fournir des détails sur la transaction à exécuter et le montant du crédit requis.
- Le banquier évaluera la crédibilité du titulaire du compte pour divers motifs et en particulier l'historique de crédit du titulaire du compte. S'il est satisfait sur tous les fronts, il acceptera la responsabilité au nom du titulaire du compte.
- Les titulaires de compte doivent prouver la disponibilité de fonds suffisants à la date d'exécution et doivent payer les frais à la banque.
Taux d'acceptation bancaire et qualité marchande
En raison de l'acceptation par le banquier de l'obligation de payer la dette est garantie par la banque, l'instrument est considéré comme un investissement sûr par les acteurs du marché. Ainsi, un tel instrument peut être échangé avec une décote pour faire face. L'escompte par rapport à la valeur nominale n'est rien d'autre que le taux d'intérêt appliqué à un écart nominal sur les bons du Trésor américain.
Par exemple, disons que le banquier a un passif d'acceptation de 150000 $ pour la transaction à exécuter. Le détenteur (c'est-à-dire l'exportateur) à qui une telle assurance est fournie peut vendre l'instrument sur le marché secondaire, par exemple à 145 000 $. De cette façon, la responsabilité des banquiers ne change pas. Une telle négociation sur le marché secondaire prouve la négociabilité de l'instrument.
Avantages
- Le titulaire du compte (c'est-à-dire l'importateur) contre lequel l'assurance est fournie n'a pas à payer le montant à l'avance. Le montant de la responsabilité n'est débité qu'à la date d'échéance du paiement.
- L'acceptation bancaire facilite les échanges entre les deux inconnus. Cela permet de renforcer la confiance entre les entités commerciales.
- L'exportateur est assuré de son paiement et l'importateur est assuré de la réception des marchandises dans les délais.
- L'exportateur n'a pas à s'inquiéter du défaut puisqu'une institution financière d'un pays garantit le paiement.
- Il fournit une couverture supplémentaire à la transaction au montant nominal facturé par le banquier.
- Les garanties de paiement favorisent l'entreprise.
Des risques
- Le principal risque d'un banquier financier est l'incapacité de payer par le titulaire du compte. Le banquier a accepté le risque de défaut. La banque devra honorer le paiement même si le titulaire du compte ne dispose pas de fonds suffisants à la date du paiement. C'est la raison pour laquelle toutes les banques n'émettent pas d'acceptation bancaire.
- Pour couvrir le risque du banquier, il peut demander à l'importateur de fournir une garantie collatérale au nom de la banque.
- Même si le banquier a effectué le contrôle fondamental, il fait toujours face au risque de liquidité de l'importateur.
