Qu'est-ce que le trading quantitatif?
Le trading quantitatif est une stratégie de trading basée sur un logiciel informatique qui utilise des modèles et des calculs mathématiques pour évaluer les modèles et les tendances du mouvement et du comportement des actions dans le but de sélectionner des actions sous-évaluées au bon moment et de réaliser une exécution commerciale rentable. Il est généralement basé sur des intrants tels que le prix et le volume auxquels ils sont échangés. Le plus souvent, les actions n'ont pas de modèle fixe et ont des modèles cycliques où les techniques de trading quantitatif aident à tirer profit de ces tendances.
L'objectif principal derrière cela est de choisir des actions qui sont sous-évaluées et de trouver des actifs dont le prix est supérieur à leur valeur réelle. Il élimine l'intervention humaine de la prise de décision d'investissement. La raison d'être un modèle basé sur un programme informatique peut ramasser une tendance là où l'esprit humain peut manquer.
Les stratégies de trading quantitatives sont de nos jours, également utilisées par les investisseurs particuliers.
Explication
Les modèles commerciaux quantitatifs ont le prix et le volume comme leurs principaux intrants pour la construction de modèles mathématiques.
Ces méthodes de trading ont des modèles statistiques algorithmiques et complexes. Ce sont des objectifs commerciaux rapides et à court terme. Le trader quantitatif est mieux familiarisé avec les outils numériques comme les moyennes mobiles est l'un des outils statistiques. Les traders capitalisent sur la technologie, les modèles mathématiques et statistiques pour élaborer des stratégies de trading pointues. Les traders quantitatifs adoptent une stratégie de trading et construisent un modèle mathématique basé sur des données historiques.
Le modèle est ensuite testé et évalué. Si le modèle donne des résultats, le modèle est alors utilisé pour le capital réel et le trading sur le marché. Le fonctionnement de ces modèles est analogue à la prévision du climat, où des techniques probabilistes sont utilisées sur la base de données historiques pour prédire le temps. La même méthode est utilisée par les traders pour commercialiser des données afin de prendre des décisions d'investissement.
Exemples de trading quantitatif
Disons que Bob dirige un fonds XYZ. Il utilise un système algorithmique pour sélectionner et choisir les actions.
- Le système analyse plus de 50 variables dans cinq catégories: momentum, valeur, gains et volume pour sélectionner et choisir les actions.
- Le système attribue une valeur à chaque variable et Bob choisit celles avec les notes les plus élevées.
Composantes du trading quantitatif
Il se compose en gros de quatre composants principaux.
# 1 - Identification de la stratégie
Cela commence par trouver une stratégie, exploiter une opportunité de marché et réduire la fréquence de négociation. Tout plan de trading quantitatif commence par une longue période de recherche. Le processus comprend l'élaboration d'une stratégie, l'évaluation de l'adéquation de la stratégie avec l'ensemble de stratégies actuel, la collecte des données nécessaires pour tester la stratégie et la tentative de mise à niveau de la stratégie pour obtenir de meilleurs rendements et réduire le risque.
Un investisseur de détail devra déterminer son exigence de capital et comment les coûts de transaction affecteraient ses décisions. Divers forums publics proposent des stratégies de trading rentables. Il existe diverses sources où les résultats des transactions, y compris les coûts de transaction, sont disponibles. Les articles quantitatifs discutent en profondeur de diverses stratégies de trading. Les magazines spécialisés divulguent les stratégies élaborées par les maisons de fonds.
# 2 - Backtesting de stratégie
Le backtesting vise à prouver que la technique utilisée est rentable lorsqu'elle est utilisée sur des données historiques et hors échantillon. Cela montre comment la stratégie fonctionnera sur le marché réel. Le backtesting n'est pas une preuve concluante du succès de la stratégie. Il est sujet à de nombreux biais qui peuvent être supprimés dans la mesure du possible. D'autres facteurs de backtesting dans le backtesting incluent la disponibilité des enregistrements historiques, les coûts de transaction impliqués et le choix d'une méthode de backtesting appropriée. Une fois la stratégie décidée, il est nécessaire de rassembler des enregistrements historiques pour effectuer les tests. Il existe de nombreuses sources de données pour le même. Leurs coûts varient en fonction de la qualité des données.
# 3 - Systèmes d'exécution
Un système d'exécution est un moyen d'exécuter un ensemble de transactions générées par la stratégie de trading. L'exécution de la transaction peut être semi-manuelle ou automatisée. La préoccupation majeure lors de l'élaboration d'un système d'exécution est l'interface avec le courtage et la minimisation des coûts de transaction. Le chemin idéal sera d'automatiser le mécanisme d'exécution d'une transaction. Il vous permet de vous concentrer sur la recherche et d'exécuter des stratégies plus fréquentes.
# 4 - Gestion des risques
Le dernier problème du trading quantitatif est la gestion des risques. Il comprend des biais comme le risque technologique, le risque de courtage qui est la faillite du courtier. En bref, cela comprend tout ce qui peut entraver le trading.
Comment devenir un trader quantitatif?
Un commerçant quantitatif potentiel doit avoir les compétences et les outils appropriés avant de se lancer dans le trading quantitatif. Une solide expérience en finance, en mathématiques et en programmation informatique sont quelques-unes des conditions préalables pour un aspirant à devenir un commerçant quantitatif.
Avantages
- Le but du trading est de calculer la probabilité d'un commerce rémunérateur.
- Il permet un suivi, une analyse et des jugements de trading efficaces sur un ensemble donné d'actions.
- Les méthodes de trading quantitatives améliorent les décisions de trading efficaces grâce à l'utilisation d'algorithmes informatiques pour analyser et prendre des décisions de trading rentables.
- Il élimine l'émotion de la peur et de l'avidité et favorise des décisions rationnelles, ne laissant pas les choses à supposer ou au hasard.
Désavantages
- Les marchés financiers sont volatils, ce qui oblige les modèles algorithmiques à évoluer de manière cohérente.
- La plupart des modèles quantitatifs ne sont rentables que pour un type de marché particulier ou une condition pour laquelle le modèle a été conçu. Ils doivent être réaménagés à mesure que les conditions du marché évoluent au fil du temps.
Conclusion
Le trading quantitatif a la technologie comme pierre angulaire. Il permet une exécution commerciale plus rapide et rentable. Mais suivre aveuglément des modèles quantitatifs peut être imprudent.
