Private Equity à Singapour
Vous souhaitez travailler dans le Private Equity à Singapour? Comment est le marché? Pouvez-vous grandir si vous décidez de travailler dans une grande société de capital-investissement à Singapour? Avez-vous des options pour sortir?
Dans cet article, nous examinerons toutes les questions ci-dessus et tenterons de trouver les réponses.
Jetons un coup d'œil au déroulement de l'article.
Dans cet article, nous parlerons de ce qui suit -
- Présentation du Private Equity à Singapour
- Services offerts par des sociétés de capital-investissement à Singapour
- Principales sociétés de capital-investissement à Singapour
- Processus de recrutement en Private Equity à Singapour
- Culture dans les sociétés de capital-investissement à Singapour
- Salaires dans les cabinets de Private Equity à Singapour
- Exit Opportunities in Private Equity à Singapour
- Conclusion
Présentation du Private Equity à Singapour
La position du marché du Private Equity à Singapour est meilleure que celle des banques d'investissement à Singapour. Mais tout de même, depuis 2014, le marché du Private Equity de Singapour connaît une crise. Et en conséquence, l'Indonésie et le Vietnam sont de plus en plus forts dans l'activité PE.
Les activités de fusions et acquisitions en Asie du Sud sont à la hausse et le marché s'est amélioré de 32,8 milliards de dollars grâce à 252 transactions. Cependant, les activités de fusions et acquisitions à Singapour sont en baisse. Le rapport Mergermarket explique également la même chose: le marché de Singapour, qui était un marché clé pour les opérations de rachat, a diminué en influence et en part de marché.
La seule différence entre Singapour et les deux autres pays (Indonésie et Vietnam) semble être une. Les entreprises familiales à Singapour veulent conserver leur règne et ne veulent pas grandir (c'est pourquoi la plupart des transactions de Private Equity à Singapour sont sur le marché intermédiaire et la plupart des transactions sont inférieures à 300 millions de dollars US. ).
En revanche, les deux autres pays (Indonésie et Vietnam) ont souhaité développer leurs activités sur les marchés émergents. Par exemple, SALIM, une société basée en Indonésie, et le thaïlandais Chearavanont ont déjà prévu d'élargir leur horizon sur les marchés émergents. Et aussi, l'Indonésie et le Vietnam ont conclu des accords d'une valeur de 1,3 milliard de dollars et 91 millions de dollars respectivement.
Mais cela ne signifie pas que le marché de Singapour n'est pas apte à travailler et à développer votre carrière dans le Private Equity. Vous pouvez toujours vous développer et apprendre à maîtriser les transactions sur le marché intermédiaire. À l'avenir, le marché se développera peut-être et les sociétés de capital-investissement de Singapour concluront de meilleures et plus importantes transactions.
Services offerts par des sociétés de capital-investissement à Singapour
Comme vous le savez, les sociétés de capital-investissement fournissent une large gamme de services, voici une liste de quelques services clés qui se démarquent -
- Investissements et conseils dans des entreprises évolutives: à Singapour, le gouvernement offre de nombreuses opportunités aux nouveaux propriétaires d'entreprise pour développer leur entreprise et réaliser de grands bénéfices. Les sociétés de capital-investissement ont également décidé d'aider ces entreprises à se développer et à se démarquer. La plupart des sociétés de capital-investissement de premier ordre sont construites par des entrepreneurs, et elles peuvent comprendre à quel point le chemin de l'entrepreneuriat est difficile. Ainsi, ils apportent une assistance en matière de financement et de conseil aux nouvelles entreprises compétitives et évolutives.
- Investissements dans des opérations de fusions-acquisitions: bien que les activités de fusions-acquisitions à Singapour soient minces, les sociétés de capital-investissement (même celles de la tranche de croissance) veulent profiter de la synergie des sociétés privées. Ainsi, il existe une concurrence féroce pour remporter des accords entre les sociétés de capital-investissement en termes de rachats de fusions et acquisitions.
- Investissements dans des secteurs particuliers: les sociétés de capital-investissement à Singapour ne jugent pas parmi les secteurs. Ils investissent à la fois dans des industries en croissance et traditionnelles. Mais il y a peu de secteurs particuliers que les sociétés de capital-investissement à Singapour visent toujours. Il s'agit de la pétrochimie, des dispositifs et services médicaux, des produits pharmaceutiques, de l'ingénierie environnementale et d'autres secteurs manufacturiers.
- Investissements à différents stades des entreprises: la plupart des capitaux privés à Singapour investissent à différents stades des entreprises. Mais les plus grands sont difficiles à décider dans quelles entreprises investir. La plupart du temps, ils trouvent des entreprises qui sont à leur stade d'expansion (qui veulent se développer mais qui n'ont pas les fonds), qui ont des avantages concurrentiels sur le marché et qui en même temps seraient évolutives après leur expansion pour générer des rendements plus élevés pour le PE entreprises. Comme il y a toujours de nombreuses opportunités d'investissement dans les pipelines, la plupart des sociétés de capital-investissement doivent faire preuve de discernement dans le choix des bonnes transactions pour assurer un rendement maximal.
Liste des meilleures sociétés de capital-investissement à Singapour
Depuis 1992, la Singapore Venture Capital & Private Equity Association (SVCA) a été créée pour fournir aux sociétés de capital-investissement et de capital-risque des avantages tels que l'inscription gratuite à des événements, la fourniture de bases de données Preqin et des entrées à prix réduit dans des ateliers et des événements organisés par SVCA.
Sur leur site Web, ils ont créé une liste de sociétés de capital-investissement et de capital-risque qui ont des bureaux à Singapour et, en même temps, pleinement opérationnelles. Voici une liste des principales sociétés de capital-investissement à Singapour qui ont détenu dans le marché du capital-investissement et du capital-risque à Singapour (par ordre alphabétique) -
- 3i Investments PLC
- 3V SourceOne Capital PTE Ltd.
- Abraaj Capital Asia PTE Ltd.
- Adams Street Partners, LLC
- Affinity Equity Partners (S) PTE Ltd.
- Conseillers AIGF PTE Ltd.
- AISB Holdings PTE Ltd.
- Al Salam Asia Pacific PTE Limited
- Altair Capital Advisors PTE Ltd.
- Ancora Capital Management PTE Ltd.
- Ardian Investment Singapore PTE Ltd.
- Aris Prime Partners Asset Management PTE Ltd.
- Axiom Asia Private Capital PTE Ltd.
- Bain & Company SE Asia Inc.
- Baring Private Equity Asia PTE Ltd.
- Capital Advisors Partners Asia PTE Ltd.
- CDH Investment Advisory Private Limited
- CLSA Capital Partners (Singapour) PTE Ltd.
- CMIA Capital Partners PTE Ltd.
- Credence Partners PTE Ltd.
- CVC Asie Pacifique (Singapour) PTE Ltd.
- Deutsche Asset Management (Asia) Ltd.
- Conseillers en investissement des marchés émergents PTE Ltd.
- EQT Partners Singapore PTE Ltd.
- Everstone Capital Asia PTE Ltd.
- First Alverstone Partners PTE Ltd.
- General Atlantic Singapore Fund Management PTE Ltd.
- GIC Special Investments PTE Ltd.
- Gobi Management (Singapour) PTE Ltd.
- Gordian Capital Singapore PTE Ltd.
- Heritas Capital Management PTE Ltd.
- Partenaires iGlobe (II) PTE Ltd.
- JAFCO Investment (Asia Pacific) Ltd.
- Jubilee Capital Management PTE Ltd.
- Jungle Ventures PTE Ltd.
- KK Investment Management PTE Ltd.
- KKR Singapore PTE Ltd.
- L Catterton Singapore PTE Ltd.
Processus de recrutement en Private Equity à Singapour
Le processus de recrutement en Private Equity à Singapour est similaire à celui des autres pays asiatiques mais assez différent de celui des pays occidentaux. Jetons un coup d'œil au processus de recrutement de Private Equity à Singapour -
Si vous êtes diplômé étranger:
Si vous êtes un diplômé étranger et que vous essayez d'entrer sur le marché du capital-investissement à Singapour, vos chances d'obtenir un emploi d'entrée de gamme ne sont pas faciles. Oui, nous parlons d'un emploi à temps plein dans n'importe quelle société de capital-investissement à Singapour. Tout d'abord, vous devez connaître de nombreuses personnes clés dans les sociétés de capital-investissement pour présenter et faire entendre votre voix. De plus, le processus d'entrevue serait plus difficile car les entreprises ne veulent pas prendre le risque d'embaucher un candidat sous-standard. Et disons que vous avez réussi l'interview et impressionné la direction par votre candidature; Pourtant, vous devez travailler en tant que stagiaire pendant un certain temps. Cette période est appelée «période probatoire». Au cours de cette période d'essai, les candidats sont jugés en les mettant dans le vrai travail et en testant leurs compétences réelles. Si vous pouvez faire vos preuves pendant la «période probatoire,»Alors vous seriez embauché en tant qu'employé à temps plein d'entrée de gamme dans l'organisation. Ainsi, vous pouvez comprendre que se lancer dans le private equity à Singapour n'est pas assez facile.
Réseautage agressif:
Alors, quelle est la réponse pour couper la courbe et faire entendre votre voix? La réponse est un réseautage agressif. Ce type de réseautage n'est pas très courant sur le marché occidental. Mais ici, vous devez le faire, surtout si vous venez d'un autre pays. Vous devez commencer par consulter la liste des sociétés de capital-investissement, gérer leurs coordonnées, puis découvrir qui sont les principaux décideurs des entreprises. Ensuite, vous devez essayer de vous connecter avec eux et d'établir des relations. Vous pouvez le faire en appelant à froid ou en face à face. Vous serez beaucoup rejeté, et vous aurez besoin d'une sorte de peau dure pour subir ce type de traitement. Si vous pouvez le faire suffisamment, vous finirez par établir des liens et recevoir une offre. N'oubliez jamais que tout ce dont vous avez besoin, c'est d'une entreprise prête à accepter votre candidature. Pour ça,vous devez créer des lettres de motivation et des CV séparés en ce qui concerne les fonds que vous demandez. Le réseautage agressif n'est pas facile. Mais si vous êtes déterminé à entrer dans le Private Equity à Singapour, c'est la meilleure solution.
Des stages:
Si vous voyez que vous ne pouvez pas trouver un emploi à temps plein (en tant qu'étranger, ce ne serait pas facile), essayez de faire quelques stages. Peut-être qu'à terme, les sociétés de capital-investissement qui vous ont embauché en tant que stagiaires prolongent vos mandats et vous embauchent en tant qu'employé à temps plein. Ou bien vous pouvez montrer vos stages en tant que parcours et votre intérêt à travailler dans le secteur du private equity.
Entrevues:
Le processus d'entrevue est presque similaire. Tout d'abord, vous devez passer par un processus de candidature. Si vous êtes sur la liste restreinte, vous devez passer un entretien pour prouver que vous êtes le bon candidat pour le poste et pour l'entreprise. Ensuite, vous donneriez 2 à 3 séries d'interview où vous devez présenter une analyse de cas et répondre à quelques questions techniques. L'avant-dernier tour serait avec le MD et le HR, et si vous avez terminé, vous devrez peut-être passer par un tour de test de sympathie (ce tour dépend de l'entreprise PE particulière) où il vous sera demandé un dîner informel et serait invité à se geler avec les gens de l'entreprise. Et ils surveilleront vos performances en tant que membre de l'entreprise.
Langue:
Singapour est diversifiée et encourage les origines multiculturelles. Ce ne serait donc pas pourquoi vous ne connaissiez pas le chinois ou d'autres langues. Mais oui, si vous voulez faire votre marque et garder une longueur d'avance, une connaissance pratique du chinois vous sera utile.
Culture dans les sociétés de capital-investissement à Singapour
La culture du Private Equity à Singapour est différente de la culture occidentale. Ici, les équipes sont plus petites. En conséquence, vous seriez en mesure d'obtenir une grande exposition en traitant directement des investissements. Aux États-Unis ou dans les sociétés de capital-investissement britanniques, il n'est pas facile pour les employés débutants d'acquérir de l'expérience dans la gestion des investissements de premier ordre. Mais à Singapour, c'est très répandu.
Cependant, il y a une raison à cela. Tout d'abord, contrairement aux États-Unis ou au Royaume-Uni, il y a déjà tellement d'investissements en cours. Ainsi, les médecins et partenaires n'ont pas le temps de les parcourir tous pour trouver les meilleures offres. C'est le travail des employés débutants. Deuxièmement, les nouveaux employés n'ont pas besoin de trouver de nouveaux investissements car il y a beaucoup d'investissements en cours. Ainsi, ils peuvent investir plus de temps et d'efforts pour trier les bons investissements et obtenir une grande visibilité dès le début.
A Singapour, la culture du travail n'est pas non plus si intense. Les gens travaillent dur, mais les nuits tardives ne sont pas très courantes et il y a un bon équilibre entre vie professionnelle et vie privée.
Comme l'équipe est généralement plus petite, les nouveaux employés peuvent entrer dans la salle de n'importe quel médecin et poser des questions avec lesquelles ils ont du mal. En conséquence, vous vous développerez beaucoup plus rapidement dans le Private Equity à Singapour que dans n'importe quelle entreprise occidentale de PE (même si la taille de la transaction est plus petite).
Salaires en Private Equity à Singapour
Si vous travaillez à Singapour, vous gagnerez un montant de salaire similaire. Cependant, comme les taxes sont légères et que le gouvernement aide à créer de nouvelles entreprises chaque jour, vous pourrez économiser beaucoup plus (pensez à une économie stable et stable).
source: robertwalters.com.sg
Selon l'enquête de Robert Walters, nous avons un aperçu des salaires des professionnels du private equity à Singapour.
En tant qu'employé débutant, vous ne serez pas impliqué dans la recherche d'investissements; ainsi, votre travail principal serait d'exécuter les investissements. En tant qu'analyste, en 2015, on gagnait entre 80 000 et 120 000 dollars singapouriens par an et en 2016, entre 90 000 et 130 000 dollars singapouriens par an.
Pour la création d'investissements en 2015 et 2016, les associés ont gagné entre 150 000 et 200 000 dollars singapouriens par an, et les directeurs VP ont gagné entre 200 000 et 300 000 dollars singapouriens par an.
Pour l'exécution des investissements, en 2015 et 2016, les associés ont gagné entre 130 000 et 160 000 dollars singapouriens par an et entre 140 000 et 170 000 dollars singapouriens, respectivement, et les directeurs VP ont gagné entre 180 000 et 250 000 dollars singapouriens par an.
Exit Opportunities in Private Equity à Singapour
Les opportunités de sortie à Singapour sont généralement de deux. Mais la plupart des personnes qui travaillent dans le private equity ne quittent généralement pas leur emploi pour tenter une autre opportunité de carrière. Mais, bien sûr, il y a des exceptions.
La première opportunité de sortie est la banque d'investissement car il existe une énorme opportunité dans la banque d'investissement à Singapour (après le Private Equity). Et la deuxième opportunité de sortie pour laquelle les gens quittent leur emploi est de travailler dans le capital-risque. À Singapour, il existe de nombreuses sociétés de capital-risque.
Conclusion
Le marché du Private Equity de Singapour a connu un déclin, mais cela ne signifie pas que Singapour n'est pas un bon endroit pour travailler en PE. Les gens d'autres pays sont attirés par le marché du PE à Singapour pour deux raisons principales:
- Premièrement, le gouvernement de Singapour a assuré la stabilité de l’économie et de nombreuses nouvelles entreprises sont créées de temps en temps.
- Deuxièmement, la courbe d'apprentissage et les salaires à Singapour Private Equity sont bien plus élevés que sur les autres marchés PE dans le monde.
